銀行暴利難啟齒 撤保護促經濟 - 香港經濟日報網站 : 20111208 - 評論

銀行暴利難啟齒 撤保護促經濟 - 香港經濟日報網站 : 20111208 - 評論 銀行暴利難啟齒 撤保護促經濟
撰文:林美芬
欄名:北京觀察

在緊縮政策下，實體經濟不景氣，但銀行卻保持高盈利，銀行的「暴利」讓行長也感到不好意思，有點難以啟齒了。

「整個銀行業這些年數字非常亮麗，尤其今年，企業資金需求經營壓力都很大，中國銀行業一枝獨秀、利潤很高，不良率很低。大家有點為富不仁的感覺。企業利潤那麼低，銀行利潤那麼高，所以我們有時候利潤太高了，都不好意思公布。」

政府保護 銀行息差謀巨利

這是中國民生銀行行長洪崎12月1日在北京舉行的「2011環球企業家高峰論壇」上的發言。他的這一番感歎，使銀行業的暴利再次成為焦點。

企業有高盈利，是一件值得炫耀的事，為甚麼銀行業的高利潤，洪行長會感到「羞於啟齒」？因為中國的銀行賺錢實在太容易了。

有關部門的調查顯示，今年以來，實體經濟的經營狀況的艱難，超過以往任何一年，比2008年國際金融危機爆發時還困難。

銀行業暴利不是銀行的錯，實際是政府政策的保護賦予它的。銀行業的高利潤，並非是中國的銀行業比歐美的銀行業更善於經營管理，而是因為政府政策保護的結果。

據統計，截至今年9月底，16家上市銀行實現淨利潤6,978億元，比上年同期增長了近32%，其中，民生銀行以64.42%的淨利潤增幅位居榜首。上半年民生銀行人均工資在19萬元以上，平均月工資3.2萬元。

中國銀行業的盈利，主要來源來於存貸款利息差和收費，利率價格還是國家管制利率。在政府政策的保護下，以低利率吸收居民存款，再用高利率向工商企業放貸，毫不費力從中賺取巨利潤，有些銀行的淨息差超過了3%。

壓榨實體經濟 小企借高貸

淨息差是內地銀行業績創出佳績的主要動力。

據統計，16家上市銀行前三季度淨息差收入總額超過1.28萬億元，佔到營業總收入的近八成，其中，五大國家控股的大型銀行的淨息差收入，佔總營收的75.7%。今年前三季，工行的淨息差收入達到2,671億元，高居榜首，緊接其後的是建行2,230億元，農業銀行是2,234億元，中行1,673億元。

然而，在銀行賺取高額利潤的同時，實體經濟卻陷入了不景氣。中小企業被貸款高門檻拒諸門外，難以從銀行獲得貸款，被迫走向民間高利貸。年關將至，有不少企業面臨資金鏈斷裂的邊緣，並出現了民營企業老闆出走潮。

銀行的高利潤來源於其對實體經濟的壓榨以及存款人利益的損害，在長期負利率的政策下，存款人的收益跑輸通脹，企業的貸款利率愈來愈高，銀行卻賺得愈來愈多。

中國銀行業的高盈利傲視同全球，而銀行業的高薪酬之高，則居內地各行業之首，令人大家羡慕不已。

利率市場化 減「特許利潤」

2011年上半年，16家上市銀行共發放薪酬1,320億，人均薪酬為7.5萬；薪酬排名最高的民生銀行，上半年人均薪酬達19萬，即平均每月約3.2萬元，排第二的招商銀行，上半年人均薪酬收入達到17.89萬元；寧波銀行、華夏銀行均超了了16萬元。

在國際金融次貸危機衝擊下，歐美銀行業舉步維艱，中國銀行業獨好，業績一枝獨秀。相較於歐美銀行業的窘境，中國銀行業的生存環境可謂令人羡慕。

不過，目前國家規定存款利率上限、貸款利率下限的利差保護格局，使得銀行享受了隱性的巨額「特許利潤」，而在緊縮信貸政策下，銀行的在信貸的議價能力提高，從而推高了銀行的淨息差收入。

金融市場的高度管制、利率市場化改革的異化，以及超量的貨幣供應成就了中國銀行業的高利潤。隨着中國金融市場的逐步開放，利率市場化是大勢所趨。一旦中國實行利率市場化，銀行業的息差勢必將有所縮減。

銀行業在國家政策保護下獲得高利潤，充分說明了銀行業以至其他壟斷行業，有很大的改革和開放空間。銀行業應加快改革和對社會資金開放，建立不同層次的銀行體系，放開銀行准入門檻，讓更多的社會資金進行銀行業，允許更多中小型銀行或小額信貸公司的設立，為實體經濟提供支持。